Számos lehetőségüknek köszönhetően a kripto származékos termékek az elmúlt években népszerűvé váltak az egyéni és intézményi kereskedők körében. Rengeteg potenciális előnye van, valamint bizonyos kockázatok is. Annak megértése, hogy mik ezek és hogyan működnek, jó lépés annak eldöntésében, hogy alkalmasak-e az Ön számára.
Mik azok a kriptoszármazékok?
A származékos ügyletek olyan szerződések, amelyek értéke más mögöttes eszközök értékétől függ. Így a kripto-származékok értékei egy mögöttes kriptoeszközből származnak. A származékos piacokon a kereskedők tőkeáttétellel használják fel részesedéseiket, spekulálnak a mögöttes kriptoeszközök árirányára, és fedezik a pozíciókat.
A származékos piac lehetővé teszi, hogy vagy alacsonyabb áron vásároljon kriptoeszközt, és a magasabb áron a jövőben, vagy eladni magasabb áron, és később visszavásárolni, és még mindig profitot termelni. Ha például a Bitcoin ára 15 000 dollár, és úgy gondolja, hogy a BTC ára 25 000 dollárra fog emelkedni, A származtatott ügyletek lehetővé teszik, hogy hosszú vagy vételi pozíciót nyisson és tartson addig, amíg a BTC árfolyama eléri $25,000.
Ezzel szemben, ha úgy gondolja, hogy az árfolyam 15 000 dollárról 12 000 dollárra csökken, akkor nyithat eladási vagy short pozíciót, és lezárhatja a szerződést, amikor az ár eléri a 12 000 dollárt; így a kereskedést is lezárja, hogy profitot biztosítson, annak ellenére, hogy a BTC ára esett.
A két példa esetében az ügyletek veszteségesen zárulnának, ha a két szerződés ellentétes lenne az Ön által feltételezett irányzattal.
A származékos piacot az áringadozás elleni fedezetként használták, és fokozott figyelmet kapott az állandóan ingadozó kriptovaluta piacon. Sok kriptotőzsdén és tőzsdén kívül (OTC) is kereskednek velük.
A kriptoszármazékok 4 típusa
Ebben a részben a származékok négy legnépszerűbb típusát ismertetjük.
1. Határidős ügyletek
Határidős szerződés két fél megállapodása egy eszköz fix áron történő vásárlásáról vagy eladásáról egy bizonyos napon.
A felek megállapodhatnak abban, hogy egy hónapon belül vásárolnak vagy adnak el kriptót, függetlenül a tényleges ártól. Egy hónap elteltével a vevő profitál, ha a kriptográfiai ára emelkedik, és magasabb a megállapodás szerinti árnál. Ha ehelyett a kripto ára csökken, és a megállapodott ár alatt marad, az eladó profitot termel.
2. Perpetual Futures
Örökös határidős szerződés egyszerűen egy határidős szerződés lejárati dátum nélkül. Ez azt jelenti, hogy a befektetők addig tarthatják pozíciójukat, ameddig csak akarják.
3. Lehetőségek
A határidős szerződésekhez hasonlóan az opciók is lehetővé teszik a kereskedők számára, hogy kriptoeszközöket vásároljanak és adják el meghatározott áron egy jövőbeni időpontban. A határidős ügyletek és az opciók közötti fő különbség az, hogy az opciók jogot adnak a vevőknek, de nem kötelesek megvásárolni egy eszköz mögöttes értékét.
Az opciós szerződések két típusba sorolhatók: vételi opciók és eladási opciók. A vételi opció eszközvásárlási jogot ad, míg az eladási opció adott áron és időszakon belüli eladási szerződés megkötésére.
4. Előre
A határidős ügyletek a vevők és az eladók között megkötött magántárgyalási szerződések, amelyek egy adott eszközzel egy jövőbeni időpontban meghatározott áron kereskednek. Hasonlóak a határidős ügyletekhez is, azzal a különbséggel, hogy a határidős tőzsdéken kereskednek. A határidős szerződések nagyobb kockázatot jelentenek, mivel hiányzik a decentralizáció.
Különbségek a származékos termékek és az azonnali piac között
Az azonnali piac lehetővé teszi, hogy tetszés szerint vásároljon és adjon el kriptot, azzal a korlátozással, hogy csak akkor profitálhat, ha az eszköz ára emelkedik. Ha az ár csökkenni kezd, akkor elkezdi elveszíteni a nyereségét. A spot kereskedők az elhúzódó medvepiaci időszakokat aggasztónak találják, mert ilyenkor nehéz profitot termelni. Az azonnali piac másik fontos jellemzője, hogy a megvásárolt valós eszközt is megtarthatja.
Másrészt a származékos ügyletek lehetővé teszik olyan szerződések kereskedelmét, amelyek követik egy mögöttes kriptoeszköz, például a Bitcoin árát, anélkül, hogy birtokolnák azt. A származékos ügyletek ára nagyon közel lesz az azonnali piac árához. A piac lehetővé teszi a profitszerzést, függetlenül attól, hogy az ár emelkedik vagy csökken.
A származékos piacok hatékony piacok lehetnek a kriptotélen. A származékos termékek kereskedelmének elsajátítása azonban több időt igényel. Sőt, a származékos ügyletekkel való kereskedés kockázata általában magasabb, mint az azonnali piacon.
A kriptoszármazékokkal való kereskedés előnyei
A lehetőség arra, hogy kihasználni a fiókját a származékos termékek kereskedésének egyik fő előnye. Kevés tőkével kereskedhet származékos ügyletekkel, és nagy nyereségre számíthat, mivel kölcsönzött pénzzel növelte vásárlói vagy eladási erejét, ami tőkeáttétel. Ez az előny a kevés kereskedési tőkével rendelkezők számára is megkönnyíti a származékos termékek kereskedelmét.
Ahogy a kriptopiac egyre népszerűbbé válik, sokan keresik a módját annak, hogy kihasználják a magas árat volatilitás, hogy több profitot érjenek el, mivel a piaci iránytól függetlenül is kereshetnek, ha jót tesznek pozíció. Így a származékos ügyletek spekulatív piacként szolgálnak a kockázat mérséklésére, különösen magas áringadozások idején.
A származékos piac lehetővé teszi, hogy kriptográfia nélkül is hozzáférjen a kriptopiachoz. Könnyű diverzifikációt is lehetővé tesz, mivel profitálhat a különböző eszközosztályok ármozgásaiból anélkül, hogy bármit is tartana.
A kriptoszármazékokkal való kereskedés hátrányai
A származékos ügyletek spekulatív eszközöket használnak, és az ármozgás nagyon kiszámíthatatlan lehet. Így az irracionális döntések meghozatala jelentős veszteségekkel járhat.
A származékos kereskedők érzékenyek a rövid távú kriptopiaci ármanipulációra. Sok kereskedésük rövid távú, és mivel a legtöbb piaci manipuláció a rövid távú piaci mozgásokat érinti, befolyásolhatják pozíciójukat. Ez még rosszabbá válik, ha a pozíciókat kihasználják.
A tőzsdén kívül forgalmazott származékos ügyleteknél a határidős ügyletekhez hasonlóan nagyobb a partnerkockázat esélye. Az egyik érintett fél elmulaszthatja a megállapodást, mivel a szerződések általában zártkörű tárgyalások és nem szabályozottak.
Megfelel az Ön számára a kripto származékos kereskedés?
Az alábbiakban felsorolunk néhány kérdést, amelyeket meg kell válaszolni annak eldöntéséhez, hogy a kripto származékos kereskedés jó választás-e az Ön számára.
1. Jól érzi magát a kockázattal?
A származékos piac alkalmas a magas kockázati étvágyú kereskedők számára. Az alacsony kockázati küszöbű kereskedők nem biztos, hogy kényelmesen kereskednek származékos ügyletekkel.
2. Érted, hogyan működik a piac?
Meg kell értenie azokat a tényezőket, amelyek árváltozást okoznak a kriptopiacon. Minden pénzügyi piac egyedi tényezőkkel rendelkezik, amelyek árváltozást okoznak és befolyásolják a mozgásokat. Hasonlóképpen, minden piacnak egyedi mozgási mintája is van, amelyet árakciónak neveznek. Működésük megértése segít abban, hogy könnyen spekuláljon az ár irányára.
3. Tudja, hogyan kell kereskedelmi elemzést végezni?
A származékos piacokon való kereskedés sokkal összetettebb, mint az azonnali piacon. Meg kell értenie a technikai elemzést az árakciók elemzéséhez, az alapelemzést ahhoz, hogy előre jelezze a kriptoprojekt árának hosszú távú kilátásait, és szentimentális elemzés tudni, hogy milyen az általános piaci hangulat, és hogyan befolyásolhatja a piacot.
Kockázat kezelése
A származékos kereskedés új és tapasztalt kereskedők számára egyaránt alkalmas. A rendelkezésre álló lehetőségek közül bármelyiket kiválaszthatja, amely alapján jobban szereti és érti a legjobban. A származékos kereskedés, mint minden más típusú kereskedés, kockázatos; mindig tegyen intézkedéseket a kereskedések kezelésére, és csak tájékozott kereskedési döntéseket hozzon.
